一时，佛在舍卫城。城的附近有一户贫穷的农民。其妻怀孕九个月后，生下一个孩子。家人为孩子举行了一个简单的贺生仪式，因这家人是外道迦叶种姓，故为孩子取名为迦叶。家人用牛奶、酸奶、酥油饼等喂养着迦叶。他长大后，与父母一同忙于农务。但他看到父亲杀死成千上万的众生时，便劝告父亲说：“父亲，您杀害那么多的众生，怎么忍心呢？”父亲对他说：“孩子，你不要这么说，你还小不懂这些道理。”迦叶听了，非常难过，心想：如果一直与父亲这样生活下去是没有意义的。
我等大师释迦世尊证得了无上正等正觉，随缘度化无量的众生。一次，世尊来到王舍城，人们互告释迦世尊将普降甘露妙法的好消息。迦叶闻讯很想跟随佛陀出家行持佛法。他征得父母同意后，便往王舍城去拜见佛陀。可在途中，他遇上了一位外道行者，误以为就是世尊，便随其出了家。（师言：现在这种情况极多，欲求正法的人却常遇邪知识的误导。）
迦叶跟外道修学，学得很不错，颇有名气。因他皈依的是外道裸体(Nagga Samana)派，所以，人们都称他同姓裸体迦叶。一次，他观察自己的寿命，只剩七天了，（外道修行后，也可以得一些神通。）心中更是痛苦，痛悔自己选错了路，至今没有修证佛法，却已濒临死亡。后来，有一位对世尊教法极有信心的天尊告诉他：“你何必如此痛苦，要想得解脱(Vimutti)，就应该去王舍城，那里有世尊，肯定会传授给你解脱的法。”裸体迦叶听了，便立即前往王舍城去。途中，他前思后想觉得：世尊的眷属都是有惭有愧的，而我无片布遮身，如此前去肯定会遭人讥笑。想着想着，他不敢再继续前行，就找了个地方住下来。但他心里一直在想：世尊啊世尊，您是否知道我的心情？
如来正等觉具有二种智慧等无量功德，时时刻刻观照着一切众生的苦乐，即便是大海离开波浪，佛陀对众生的大悲心刹那也不会离开。
佛陀观知这个外道被调化的机缘已成熟，便着衣持钵去了迦叶藏身之处，迦叶见世尊到来，顿时生起极大的信心。他来到佛前，请教了问题后，对佛陀祈求：“果达玛尊者(Gotama Thera)，我有一些疑问，您能否现在给我解答？”佛言：“现在我要到王舍城去化缘(Pindapata)，没有时间，以后你到我经堂外面来，我可以给你答复。”迦叶又请世尊马上给他回答，世尊未开许。迦叶第三次请求世尊，（因他自知寿命将尽，心中很着急。）仍未得到开许。迦叶第四次于世尊前祈求，世尊也不得不答应。（译者：现在有些人也是这样的，为了达到自己的目的，在上师或其他人面前再三祈求，一次不行，但再三祈求就把他人感动了。）迦叶在世尊前请问：“大尊者，痛苦是自己造的还是他人造的，是自他共同造的还是非二者所造无因而生？”佛陀给他解释道：“在胜义中，是远离一切戏论的，在世俗中是如梦如幻以因缘而生的。”一一为他传授了顺行十二缘起（藏文《百业经》中广明）。世尊传法后，迦叶得到了无垢法眼，并对佛法生起了不退转的信心，得到了殊胜的境界。他感激世尊的恩德，赞叹随喜之后，皈依了三宝便返回了。
在返回的路上，裸体迦叶被一头牛撞死了。死相很吉祥：诸根寂静，面部洁净，皮肤鲜白（译者：一般对死人的观察是：修行好的人，面部表情很安祥，看见他的尸体也不害怕；业障重的人，看见他的尸体就会生起恐怖感。）次日，很多比丘托钵去王舍城化缘，听说了裸体迦叶在返回途中不幸被牛撞死，死相很吉祥。化缘毕，众比丘返回经堂，恭敬顶礼禀白：“世尊，昨天在您前闻法的裸体迦叶，在返回途中被牛撞死了，死相很吉祥：面部洁净，皮肤洁白。请问世尊，他将生于何处死于何处？请世尊为吾等演说。”世尊告诸比丘：“裸体迦叶在我前听授佛法，已证悟法义，他是真实涅槃。（译者：有些大德高僧尤其是大修行者，圆寂时不一定全要打坐，死相上有各种显现。如：以前的修证很高的贡主札仁波切也翻车而示寂；《中观庄严论》的作者极命菩萨是被马踢死的；以前的一位大圆满瑜伽士——给哲班智达是被坏人砍殛的。所以，大德高僧们在有不同的显现时，不要以凡夫之见妄加诽薄。）你们一定要把他的骨灰作成遗塔供养。世尊作了授记后，诸天人也非常欢喜赞叹，在空中说：“现在裸体迦叶已真正涅槃了。”很多外道听到后特别兴奋，想是自己宗派的行者，便组织人群高举旗帜，到街头路口得意地说：“释迦牟尼佛说我们外道没有究竟涅槃的，但你们看，诸天人已在空中宣告众人，裸体迦叶修得非常圆满，已真实趋入涅槃。”同时，还想把裸体迦叶的骨灰作遗塔供养。诸比丘奉如来教言，也准备迎请裸体迦叶的骨灰作遗体供养。因此，彼此发生了很大争执。外道说是自己的同姓裸体派的行者，内道比丘说：“因他在佛前皈依闻法了，是内道梵净行者。”双方僵持不下，外道说：“双方再争也没结果，干脆问天人，天人怎么说，我们就怎么作。”比丘们答应了。裸体外道派认为是自己的人，即问天人：“裸体迦叶到底是佛教梵净行者还是外道的修行者？”那些对佛教有信心的天人如实地说：“他不是依外道法修行成就的，而是依世尊的教法入真实涅槃的。”外道听毕，灰溜溜地回去了。众比丘把裸体迦叶的骨灰作了遗塔恭敬供养。
时诸比丘请问：“世尊，同姓裸体迦叶，以何因缘被牦牛撞死？以何因缘令佛欢喜？请世尊开示。”世尊首先宣讲了四个男孩杀害了四个妹妹的因果报应，复次又告诸比丘：“很早以前，贤劫人寿二万岁时，人天导师、如来正等觉迦叶佛出世。佛陀在鹿野苑转法轮，有婆罗门儿子对迦叶佛生起极大的信心，到佛前恭敬顶礼。迦叶佛传给他相应的教言。婆罗门儿子在佛前皈依、受持戒律，并且广行布施，积累资粮。他在临终前发愿：我一生在迦叶佛教法下皈依守持净戒，虽没有得到什么境界，但以此功德愿将来于释迦牟尼佛出世时，能够皈依三宝，令佛欢喜。以其愿力成熟之故，他在我教法下令我欢喜，守持净戒。”